Chapter 2. Inventories (2)

원가 계산 방법은 아래 조합으로 결정 가능하다.

FIFO, LIFO, average

periodic (기말에 한꺼번에 계산),  perpetual (계속 기록)

 

아래 상황에서 원가 계산하기

	Qty	U.P.	Amt
Beg. Inventory	500	20	10000
출고	400
입고	800	24	19200
입고	700	26	18200
출고	1000
End. Inventory	600	???

 

1. periodic + fifo (End 먼저 구하고, 먼저 들어온 재고가 먼저 나간다)

Beg. + Purchase = COGS + End.

10000 + 37400 = COGS + (600*@26) -> 15600 따라서 COGS =31800

 

2. periodic + lifo (End 먼저 구하고, 나중에 들어온 재고가 먼저 나간다)

Beg. + Purchase = COGS + End.

10000 + 37400 = COGS + (500*@20+100*@24) -> 12400 따라서 COGS =35000

 

3. periodic + average

Beg. + Purchase = COGS + End.

10000 + 37400 = COGS + (600*23.7) -> 14220 따라서 COGS =33180

 

	Qty	U.P.	Amt
Beg. Inventory	500	20	10000
출고	400                    잔여 100
입고	800                    잔여 900	24	19200
입고	700                  잔여 1600	26	18200
출고	1000
End. Inventory	600	???

 

1. perpetual + fifo (COGS를 계산한다)

Beg. + Purchase = COGS + End.

10000 + 37400 = (400*@20 + 100*@20 + 800*24 + 100*26) -> 31800 + End.

 

2. perpetual + lifo       

Beg. + Purchase = COGS + End.

10000 + 37400 = (400*@20 + 700*@26 + 300*24) -> 33400 + End.

 

3. perpetual + average (시험에 거의 안나옴)

Beg. + Purchase = COGS + End.

10000 + 37400 = (400*@20 + '(19200 + 18200 + 2000)/1600'*1000) -> 32625 + End.

                                                      '24.625'

 

 

Valuation

1. cost method ------------------------ 100 (historical) - 아얘 인정안하고 historical만 인정하는 것

2. Fair value (market value) MV ---- 120, 80 -> 둘다인정하는거

2-1. net realizable value (판다면) NRV

2-2. replacement cost (산다면) RC

2-3 value in use (사용가치)

3. lower of cost or Market (LCM, 저가법) -> 80 내려간 것만 인정(LCM)

 

US-GAAP하의 LIFO를 채택한 기업 : MV = Mid (NRV, RC, NRV-NRM normal profit margin)

IFRS 또는 US-GAAP하의 LIFO 외 원가 계산 방법을 사용하는 기업 : MV = NRV (cost or 낮은 시장가) net은 수수료 제외

 

LIFO 에서 재고가를 구하라.

cost : 85,000

NPM : 37,500

selling price 125,000

NRV = (Selling price - selling cost) = 114,500

Replacement cost 75,000

NRV-NPM = 77,000

 

Inventory error

beginning or ending inventory를 over 또는 under state 하는 경우

 

begin + purchase = cogs + ending 

잘못 실사하면 COGS 가 달라집니다. 이년치 합산하면 reverse effect로 인해 상쇄됨

begin + purchase = cogs + ending 

(-)                          (-)                   => net income 증가

(+)                         (+)

                             (+)      (-)          => net income 감소 

                             (-)       (+)